Cuma günü piyasalarda neler oldu?
Küresel piyasalarda Cuma günü karışık seyir görüldü. Avrupa borsaları, haftanın son işlem gününü yükselişle bitirdi. Kapanışta gösterge endeks Stoxx Europe 600 %0,84 artışla 439,13 puana çıktı.
ABD piyasalarında ise Salı günü açıklanacak TÜFE verileri öncesinde ÜFE verisi takip edildi. ABD’de üretici fiyat endeksi (ÜFE) Kasım ayında tahminlerin üzerinde geldi. Bu durum Fed'in faiz artışlarının 2023'te sürebileceği sinyalini verdi. Verilere göre ÜFE aylık %0,3 yıllık %7,4 arttı. Yıllık ÜFE her ne kadar %8,1’den %7,4’e gerilese de beklentide medyan tahmin aylık %0,2, yıllık %7,2 artış yönündeydi. Çekirdek ÜFE’de de önceki ayki %6,8’den %6,2’ye gerileme görülse de veri, %5,9’luk beklentinin üzerinde kaldı. Salı günü gerçekleşecek Fed toplantısının öncesinde gelen ÜFE verisi enflasyonist baskıların yapışkan olduğunu gösterdi.
Beklenenden daha güçlü gelen ÜFE verilerinin Fed'in faizleri daha uzun süre yüksek tutması gerekeceği ve bunun da resesyona yol açabileceği endişelerini körüklemesiyle S&P 500 endeksindeki toparlanma geçtiğimiz hafta yarıda kaldı. Salı günü açıklanacak TÜFE’nin beklenenden daha yüksek gelmesi durumunda Fed'in daha şahin olacağı yönündeki korkular artarak hisse senetleri üzerinde baskı yaratabilir.
ABD hisse senedi piyasaları Cuma gün negatif tarafta kapanışlar yaptı. Dow Jones endeksinde %0,90 düşüşle 33.476,46 puandan kapanış gerçekleşirken, S&P 500 endeksi %0,74 düşüşle 3.934,38 puandan kapandı. Nasdaq ise %0,70 geriledi ve günü 11.004,62 puandan tamamladı. ABD borsaları, bu yılın geri kalanında ve 2023'te piyasaların yönünü belirleyecek olan TÜFE verisi ve Fed kararı için hazırlanacak.
Dün ABD 10 yıllık tahvil faizi %3,40-3,50 seviyelerindeki dar bantta hareket etti. 10 yıllıklar bu sabah %3,46 seviyesinde. Dolar endeksinde ise dün 105,4 seviyesine kadar yükseliş görülse de DXY bu sabah 104,5 seviyesine kadar gerilemiş durumda. EUR/USD paritesi DXY’deki geri çekilmeyle birlikte bu sabah 1,0580 seviyesine yükseldi.
Petrolde, yeni haftanın ilk işlemlerinde, ABD'deki kritik Keystone hattının kapalı kalmaya devam etmesi önemli rol oynuyor. Kanada'dan ABD'ye günlük 600 bin varilden fazla petrol taşıyan Keystone boru hattı geçen hafta sızıntı nedeniyle durdurulmuştu. Hatta çalışmaların devam etmesi nedeniyle hafta başı itibariyle akış başlamadı. Fiyatların yukarı yönlü hareketinde Çin'deki salgın önlemlerinin gevşetilmesi sonrasında oluşan talep görünümü de etkili olmaya devam ediyor. ABD ham petrolü 71 doların üzerini görürken, Brent petrol de 76 doların üzerinden işlem görüyor. Geçen hafta ABD ham petrolünde %10'u aşan düşüş yaşanmıştı.
Japonya Merkez Bankası verilerine göre, Kasım ayında sermaye malları fiyatları yıllık bazda artışı Kasım ayında %9,1’den %9,3’e yükseldi. Çin'de COVID-19 salgınında günlük yeni vaka sayısı dün 8.838'e indi. Önceki gün 10.815 vaka belirlenmişti. Çin'de salgın önlemlerinin gevşetilmesinden önce gelen son tüketici güven verileri önlemlerin tüketimi negatif yönde baskıladığını ortaya koydu. Bu sabah açıklanan verilere göre, Çin'de Kasım ayına ilişkin tüketici güveni 2020 yılının başlarından bu yana en düşük seviyeye geriledi. Salgın önlemlerinin gevşetilmesiyle tüketici güveninde de toparlanma olması bekleniyor.
Bugün ne bekliyoruz?
Asya piyasalarında bu sabah negatif bir seyir görüyoruz. ABD vadelileri ise yatay negatif. VIX endeksi 22,8 seviyesinde. Bugün yurt dışında İngiltere’de 3. Çeyrek GSYH ve sanayi üretimi verileri, ABD’de ise bütçe dengesi verileri takip edilecek.
Gelecek gündemde neler var?
Bu hafta piyasalarda yoğun bir veri takvimi var. Salı günü Almanya’da TÜFE verisi piyasaların takibinde olacak. Almanya’da TÜFE aylık %0,5 düşüşle yıllık bazda %10,0 seviyesine gerilemişti. Salı günü izlenecek en önemli veri ise ABD’de enflasyon verileri olacak. ABD'de enflasyon Ekim ayında soğuma sinyalleri vermis, manşet yıllık enflasyon %7,7 ile %7,9'luk beklentinin altında kalmıştı. Çekirdek enflasyon göstergeleri de Eylül ayına göre gerilerken açıklanan verilere göre, Ekim'de gıda ve enerji dışı aylık enflasyon %0,4 ve yıllık enflasyon ise %6,3 olarak kaydedilmişti.
Çarşamba günü İngiltere’de enflasyon verileri piyasalar tarafından takip edilecek. Akşam saatlerinde ise Fed FOMC Aralık ayı faiz kararı açıklanacak. Fed son toplantıda, politika faizini beklentilere paralel 75 baz puan artırmış ve faiz aralığını böylece %3,75-4,00 aralığına çekmişti. Fed Başkanı Powell yaptığı son açıklamada faizlerdeki sert artış politikalarını biraz yumuşatabileceklerinin sinyalini vermişti. Fed, Haziran, Temmuz ve Eylül ayı toplantısında da faizi 75 baz puan artırdı. Bu toplantıda ise Fed’den 50 baz puanlık faiz artırımı bekleniyor. Toplantının ardından ayrıca Powell'ın enflasyon ve ekonominin gelecek yıl resesyona girme olasılığı hakkındaki görüşleri de önemli olacak.
Perşembe günü küresel piyasalarda Çin’de sanayi üretimi ve perakende satışlar ile İsviçre, Norveç ve Avrupa Merkez Bankası (ECB) ile İngiltere Merkez Bankası (BoE) faiz kararları da takip edilecek. ECB, en son faiz oranlarında piyasaların beklendiği gibi 75 baz puan artışa gitmiş ve oranı son 13 yılın en yüksek seviyesine çıkarmıştı. İngiltere MB ise en son 75 baz puan artırım ile 33 yılın en büyük faiz artışını gerçekleştirmişti. ECB ve BOE’den bu toplantıda 50’şer baz puanlık faiz artırımı bekleniyor. Aynı gün ABD’de Philadelphia Fed İmalat Endeksi, perakende satışlar ve sanayi üretimi verileri gelecek. Cuma günü ise Almanya ve ABD’de Aralık ayı PMI, Euro Bölgesi’nde tüketici enflasyon verileri ile Rusya MB faiz kararı takip edilecek.Yurt içi piyasalarda, 5.000 puanın altında denge bulma çabası devam eden endeksin bugün küresel risk iştahının desteğiyle kritik ABD verilerine kadar toparlanma eğiliminin ağırlıkta olabileceğini tahmin ediyoruz.
Kaynak Halk Yatırım